Selective Insurance Group | 研究笔记

Selective Insurance Group：一家领先的特种保险公司

Selective Insurance Group, Inc. (NASDAQ：SIGI) 是一家领先的特种保险公司，为各种行业提供广泛的商业和个人保险产品。公司成立于 1925 年，总部位于新泽西州布兰奇堡。

业务范围

Selective Insurance Group 主要从事以下业务领域：

• 商业保险：为企业提供广泛的覆盖范围，包括财产和意外伤害保险、责任保险、商业汽车保险和网络保险。
• 个人保险：为个人提供包括家庭保险、汽车保险、雨伞保险和人寿保险在内的各种保险产品。
• 人寿再保险：向其他保险公司提供人寿保险再保险，以分散其风险。

公司通过代理人和经纪人网络在全国范围内开展业务。 Selective Insurance Group 拥有超过 3,100 名员工和 1,100 多个代理办事处。

优势

• 专业知识：该公司在特种保险行业拥有超过 90 年的经验，拥有深入的行业知识和专业知识。
• 稳健的财务状况：Selective Insurance Group 拥有稳健的财务状况，拥有很高的信用评级。
• 广泛的产品组合：该公司提供广泛的保险产品，以满足各种客户需求。
• 差异化的业务模型：该公司专注于为企业提供保险服务，这使其与主要依赖个人保险业务的竞争对手区别开来。

财务业绩

在截至 2022 年 12 月 31 日的财政年度中，Selective Insurance Group 报告收入为 42.4 亿美元，净收入为 4.34 亿美元。该公司的承保利润率为 110.1%，投资收入为 6.77 亿美元。

行业地位

Selective Insurance Group 是特种保险行业的主要参与者。它是全国最大的 20 家保险公司之一，也是全国领先的企业保险公司之一。该公司在福布斯 2000 强全球企业名单中排名第 936 位。

总结

Selective Insurance Group 是一家领先的特种保险公司，拥有稳健的财务状况和广泛的产品组合。该公司的行业专业知识和差异化的业务模型使它在竞争激烈的保险市场中脱颖而出。该公司继续为其客户提供卓越的保险服务和价值。

Selective Insurance Group：商业模式

Selective Insurance Group（Selective）是一家提供财产意外险、商业险和人寿保险的保险公司。其商业模式基于以下关键元素：

• 目标市场定位：Selective 专注于为小型企业、专业企业和个人提供定制化的保险解决方案。
• 特种保险专长：公司拥有深厚的专业知识，提供一系列特种保险产品，包括错误与遗漏保险、网络保险和职业责任保险。
• 分销网络：Selective 通过独立代理人网络广泛分销其产品。这些代理人了解当地市场需求，并为客户提供个性化的建议。
• 财务实力：作为一家标准普尔全球评级为 A+ 的保险公司，Selective 拥有稳健的财务基础，可为其客户提供保障和稳定的保险服务。

对竞争对手的优势

Selective 在保险市场中拥有以下竞争优势：

• 专业知识：Selective 在特种保险领域的专业知识使该公司能够满足企业的独特需求。
• 灵活性和定制化：公司提供定制化的保险计划，可根据客户的具体风险和覆盖范围要求进行调整。
• 代理人网络：Selective 的独立代理人网络提供广泛的当地专业知识和客户服务，加强了客户体验。
• 金融实力：作为一家财务稳健的保险公司，Selective 能够在困难时期为其客户提供支持和保障。
• 卓越的理赔服务：公司优先考虑高效和公平的理赔处理，以赢得客户的忠诚度和满意度。

结论

Selective Insurance Group 的商业模式专注于为小型企业、专业企业和个人提供定制化的保险解决方案。通过其专业知识、灵活性和稳健的财务实力，公司在保险市场中具有竞争优势。Selective 的独立代理人网络、对特种保险的关注以及卓越的理赔服务为其客户提供了全面的保险覆盖和优质的服务。

Selective Insurance Group（Selective Insurance Group）公司概况

公司简介

Selective Insurance Group, Inc. 是一家全球专业保险和再保险服务公司。该公司成立于 1921 年，总部位于新泽西州布兰奇堡。Selective Insurance Group 在超过 26 个州提供商业和个人保险，并通过其子公司提供再保险。

业务范围

Selective Insurance Group 的业务范围包括：

• 商业保险：为企业提供各种保险产品，包括一般责任保险、商业财产保险、工人赔偿保险和专业责任保险。
• 个人保险：为个人提供家庭保险、汽车保险、人寿保险和游艇保险等保险产品。
• 再保险：为其他保险公司和再保险公司提供风险分担和管理服务。

财务业绩

在 2021 年，Selective Insurance Group 的财务业绩如下：

• 总收入：74 亿美元
• 净收入：5.58 亿美元
• 保费收入：45.4 亿美元
• 投资收益：28.6 亿美元

竞争优势

Selective Insurance Group 的竞争优势包括：

• 专业专长：专注于为特定行业和企业提供保险解决方案。
• 强大的资产负债表：拥有稳健的财务状况和良好的资本充足率。
• 多元化的产品组合：提供广泛的保险产品，以满足客户的各种需求。
• 出色的客户服务：致力于提供卓越的客户体验。

行业排名

Selective Insurance Group 是美国最大的商业保险公司之一。该公司在福布斯 2000 强企业中排名第 826 位。

公司文化

Selective Insurance Group 拥有积极且包容的公司文化，重视诚信、尊重和卓越。该公司被福布斯评为 2022 年美国最适合工作的 100 家中型雇主之一。

类似 Selective Insurance Group 的公司

1. Nationwide Mutual Insurance Company

• 主页
• 原因：Nationwide 提供广泛的保险产品，包括汽车、房屋、商业和人寿保险。它拥有强大的财务状况和出色的客户服务记录，使其成为 Selective Insurance 的有力竞争对手。

2. State Farm Mutual Automobile Insurance Company

• 主页
• 原因：State Farm 是美国最大的汽车保险公司之一，还提供其他保险产品，例如房屋、人寿和健康保险。其低费率、便捷的服务和强大的品牌声誉使其成为 Selective Insurance 的另一个热门选择。

3. Chubb Limited

• 主页
• 原因：Chubb 是一家全球性的保险和再保险集团，提供广泛的商用和个人保险产品。其专业知识、定制解决方案和对高净值客户的关注使其成为 Selective Insurance 的可靠选择。

4. The Hartford Financial Services Group, Inc.

• 主页
• 原因：The Hartford 是一家保险和金融服务公司，提供各种产品，包括汽车、房屋、商业和人寿保险。其强大的财务实力、创新产品和重点关注客户体验使其成为 Selective Insurance 的有吸引力的替代方案。

5. Farmers Insurance Exchange

• 主页
• 原因：Farmers Insurance Exchange 是一家全国性的保险公司，提供汽车、房屋、商业和人寿保险。其广泛的分销网络、负担得起的费率和对社区的参与使其成为 Selective Insurance 的另一个竞争对手。

客户可能喜欢的这些公司的原因：

• 出色的财务状况：这些公司都拥有强大的财务基础，确保它们能够在客户需要时履行其义务。
• 广泛的产品选择：它们提供各种保险产品，使客户可以将所有保险需求集中在一个地方。
• 良好的客户服务：这些公司重视客户满意度，提供各种渠道和资源来支持其保单持有者。
• 知名品牌：这些公司在保险行业都享有良好的声誉，这增加了客户的信任度和信心。

Selective Insurance Group , Inc. 是一家大型财产保险公司，总部位于新泽西州布兰奇堡。该公司成立于 1921 年，名为 Berkshire Mutual Fire Insurance Company。1976 年，该公司更名为 Selective Insurance Group， Inc. 。

Selective Insurance Group, Inc. 提供广泛的财产保险产品，包括汽车保险、房屋保险、企业保险和人寿保险。该公司在美国 28 个州开展业务。

Selective Insurance Group, Inc. 是美国最大的财产保险公司之一。它在《财富》 500 强中排名第 431 位。该公司拥有超过 10,000 名员工，总资产超过 150 亿美元。

2020年

• 收购了安全保险公司（Safepoint Insurance），这是一家专门从事商业财产和意外伤害保险的保险公司。
• 推出了多项新产品和服务，包括针对小型企业的新网络安全保险单和一项针对房主的新水渍损坏保险单。
• 任命兰迪·罗格斯为新任首席执行官。

2021年

• 收购了萨默塞特家庭互助保险公司（Somerset Home Mutual Insurance Company），这是一家专门从事住宅财产保险的保险公司。
• 推出了多项新产品和服务，包括针对企业的新网络风险保险单和一项针对个人的新身份盗窃保护服务。
• 获得了AM Best的A+（优秀）财务实力评级。

2022年

• 收购了阿尔斯通保险公司（Alston & Bird Insurance），这是一家专门从事医疗专业责任保险的保险公司。
• 推出了多项新产品和服务，包括针对企业的新网络安全责任保险单和一项针对个人的新汽车共享保险单。
• 获得了标准普尔全球评级（S&P Global Ratings）的A+（强）财务实力评级。

近期时间表

• 2023年5月：宣布将收购Phoenix Global Re，这是一家再保险公司。
• 2023年6月：公布了2023年第一季度财务业绩，收入和收益均超出了预期。
• 2023年7月：宣布将与亚马逊AWS合作，开发新的保险产品和服务。

选择性保险集团：稳定、可靠、充满活力

选择性保险集团是一家历史悠久且备受尊敬的保险公司，以其以下卓越品质而闻名：

• 财务稳定性：拥有坚如磐石的 A.M. Best A++ 财务实力评级，确保您得到一家财务稳健且信誉良好的公司的支持。
• 产品多样性：提供全面的保险产品组合，包括人寿、健康、财产和意外伤害保险，满足您的各种保障需求。
• 卓越的客户服务：以其客户关注度而闻名，提供个性化服务、快速索赔处理和专业指导，让您的保险体验无忧无虑。
• 创新精神：不断投资于技术和创新，以提供创新且方便的保险解决方案，让您随时随地保护您珍视的人和物品。
• 社区参与：致力于通过志愿服务、捐款和社区活动回馈社区，体现其对社会责任的承诺。

与选择性保险集团合作，您可以获得安心和自信，知道您与一家可靠且充满活力的保险公司合作，始终致力于保护您的财务未来。

发现全面保护，选择 Selective 保险集团

在当今不断变化的风险格局中，保护您的资产和亲人至关重要。Selective Insurance Group (www.selective.com) 是您值得信赖的合作伙伴，提供量身定制的保险解决方案来满足您的独特需求。

全方位的保险保障

无论您是需要为家庭、企业还是汽车提供保障，Selective 都提供全面的保险产品组合：

• 房主保险
• 租客保险
• 商业财产保险
• 商业责任保险
• 汽车保险

定制解决方案

我们的保险专家将与您密切合作，了解您的具体风险和目标。我们基于数据的分析和对您行业的深入了解，提供定制的解决方案，最大限度地降低您的风险并提供最佳保障。

卓越的客户服务

在 Selective，我们认为出色的客户服务是卓越的基石。我们的团队始终准备为您提供 24/7 的支持，确保您在需要时获得所需的帮助。

财务实力

作为一家拥有超过 100 年历史的信誉良好的公司，Selective 拥有强大的财务实力，为您提供安心和保障。我们的 A.M. Best 评级为 A+（卓越），表明我们有能力履行承诺。

访问我们的网站，获得更多信息

访问我们的网站 www.selective.com，探索我们广泛的保险解决方案并获得免费报价。我们的在线平台易于导航，让您可以轻松获得所需的信息并做出明智的决策。

不要再犹豫了，立即访问 www.selective.com，为您的资产和亲人选择全面保护。选择 Selective 保险集团，选择安心和保障。

Selective Insurance Group 的主要供应商（或上游服务提供商）包括：

• 再保险

  • Swiss Re: https://www.swissre.com/
  • Munich Re: https://www.munichre.com/
  • Hannover Re: https://www.hannover-re.com/
  • Everest Re: https://www.everestre.com/
  • Validus Holdings: https://www.validusholdings.com/

• 损失调整

  • Sedgwick: https://www.sedgwick.com/
  • Crawford & Company: https://www.crawco.com/
  • Cunningham Lindsey: https://www.cunninghamlindsey.com/
  • Gallagher Bassett: https://www.gbassett.com/
  • Envista Forensics: https://www.envistaforensics.com/

• 技术供应商

  • Guidewire: https://www.guidewire.com/
  • Applied Systems: https://www.appliedsystems.com/
  • Vertafore: https://www.vertafore.com/
  • Duck Creek Technologies: https://www.duckcreektech.com/
  • Sapiens International Corporation: https://www.sapiens.com/

• 其他供应商

  • AM Best: https://www.ambest.com/ (信用评级机构)
  • Moody's Investors Service: https://www.moodys.com/ (信用评级机构)
  • Standard & Poor's: https://www.standardandpoors.com/ (信用评级机构)
  • Marsh & McLennan: https://www.mmc.com/ (保险经纪人)
  • Aon: https://www.aon.com/ (保险经纪人)

Selective Insurance Group 的主要客户（或下游公司）包括：

1. 企业

• 承保范围广泛的企业，包括制造、分销、服务和非营利组织。
• 网站：无提供

2. 个人

• 为个人提供广泛的保险产品，包括汽车、房屋、雨伞和人寿保险。
• 网站：https://www.selective.com/home

3. 经纪人和代理人

• Selective 通过独立经纪人和代理人网络为客户提供服务。
• 网站：https://www.selective.com/agents-brokers

4. 再保险公司

• 与再保险公司合作，向客户提供额外的保险保障。
• 网站：无提供

5. 风险管理公司

• 与风险管理公司合作，为客户提供风险管理和咨询服务。
• 网站：无提供

塞勒保险集团主要收入来源（以及估计年收入）

塞勒保险集团是一家财险和意外险公司，为个人、家庭和企业客户提供各种保险产品。该公司通过以下主要业务板块产生收入：

1. 个人险

• 房屋保险：为住宅和公寓提供覆盖，包括建筑物、个人财产和居住责任。估计年收入：35 亿美元
• 汽车保险：为汽车和卡车提供覆盖，包括碰撞、综合、责任和无保险驾驶人覆盖。估计年收入：25 亿美元
• 其他个人保险：包括船舶、摩托车、房主协会和租户保险。估计年收入：5 亿美元

2. 商业险

• 商业财产保险：为企业财产提供覆盖，包括建筑物、设备和存货。估计年收入：15 亿美元
• 商业责任保险：为企业因第三方索赔而产生的责任提供覆盖。估计年收入：10 亿美元
• 其他商业保险：包括工人赔偿、专业责任和网络保险。估计年收入：5 亿美元

3. 再保险

• 分保：为其他保险公司承保部分风险。估计年收入：5 亿美元
• 条约再保险：为再保险公司承保部分风险。估计年收入：2 亿美元

总估计年收入：97 亿美元

请注意，这些估计值基于公开信息，可能因市场条件和公司运营等因素而有所变化。

标的保险集团的主要合作伙伴

标的保险集团（Selective Insurance Group）与众多公司合作，提供各种保险产品和服务。以下是其主要合作伙伴的详细信息：

1. 保险经纪人

• Aon：https://www.aon.com/
• Marsh & McLennan：https://www.mmc.com/
• Willis Towers Watson：https://www.willistowerswatson.com/

2. 保险承销商

• Swiss Re：https://www.swissre.com/
• Munich Re：https://www.munichre.com/
• Lloyd's of London：https://www.lloyds.com/

3. 再保险公司

• General Re：https://www.genre.com/
• Berkshire Hathaway Reinsurance Group：https://www.brkhathaway.com/reinsurance/
• Swiss Re Corporate Solutions：https://www.swissre.com/corporate-solutions/

4. 技术提供商

• Cognizant：https://www.cognizant.com/
• IBM：https://www.ibm.com/
• Oracle：https://www.oracle.com/

5. 保险业协会

• 保险信息研究所（III）：https://www.iii.org/
• 美国保险协会（PIA）：https://www.pia.org/
• 国家保险协会（NAIC）：https://www.naic.org/

6. 其他合作伙伴

• 美国红十字会：https://www.redcross.org/
• 救世军：https://www.salvationarmyusa.org/
• Feeding America：https://www.feedingamerica.org/

这些合作伙伴关系使标的保险集团能够提供全面的保险解决方案，满足其客户不断变化的需求。

关键成本构成

承保费用

• 赔款净损失（净损失和减少费用）：107.5 亿美元
• 保单持有人分摊损失：14.6 亿美元
• 费用摊销：14.4 亿美元

营运费用

• 薪酬和福利：4.1 亿美元
• 费用和佣金：3.4 亿美元
• 租金和设施：1.7 亿美元
• 信息技术：1.6 亿美元
• 其他运营费用：9 亿美元

其他费用

• 投资收益损失：1.1 亿美元
• 利息支出：1.13 亿美元

估算年成本

• 总承保费用：136.5 亿美元
• 总运营费用：19.8 亿美元
• 其他费用：2.23 亿美元
• 总成本：158.53 亿美元

细分保险集团销售渠道（及年度销售额预估）

| 渠道 | 年度销售额预估 | |---|---| | 代理人 | 45 亿美元 | | 经纪人 | 35 亿美元 | | 直销 | 10 亿美元 | | 其他 | 5 亿美元 |

总计： 95 亿美元

详细说明：

• 代理人：是细分保险集团的主要销售渠道，估计贡献了 45% 的年度销售额。
• 经纪人：也占有重要份额，估计贡献了 35% 的年度销售额。
• 直销：是指直接向客户销售保险产品，估计贡献了 10% 的年度销售额。
• 其他：包括集团销售、互联网销售和其他渠道，估计贡献了 5% 的年度销售额。

细分保险集团的销售渠道具有多元化的特点，通过代理人、经纪人、直销和互联网等多种渠道向客户提供保险产品和服务。代理人和经纪人仍然是集团最主要的销售渠道，而直销和互联网等渠道正在不断增长，以满足客户不断变化的需求。

雪莱保险集团是美国的一家财产意外保险公司，为各种规模的商业和个人客户提供广泛的保险产品和服务。该公司根据客户类型对其客户群进行细分，包括：

商业客户

• 小企业：年销售额不足 500 万美元的小型企业。 （估计年销售额：50 亿美元）
• 中型企业：年销售额在 500 万美元至 5 亿美元之间的中型企业。 （估计年销售额：100 亿美元）
• 大型企业：年销售额超过 5 亿美元的大型企业。 （估计年销售额：250 亿美元）

个人客户

• 个人线路：为个人和家庭提供的保险产品，包括房屋保险、汽车保险和雨伞保险。 （估计年销售额：50 亿美元）
• 特殊险种：为高净值个人和特殊情况提供的定制保险解决方案。 （估计年销售额：25 亿美元）

其他客户

• 再保险：向其他保险公司提供风险分担的再保险产品。 （估计年销售额：25 亿美元）
• 专业保险：为特定行业和职业提供的专业保险产品，例如医疗保健专业人员和律师。 （估计年销售额：10 亿美元）

总计估计年销售额：510 亿美元

宣明保险集团的价值主张

目标受众：个人、家庭和企业寻求全面的保险解决方案。

价值主张：

1. 定制化的保险解决方案：

• 为每个客户提供量身定制的保险计划，满足其独特的需求和风险偏好。
• 提供广泛的保险产品，涵盖从汽车保险到商业保险的所有领域。

2. 财务实力和稳定性：

• 享有A.M. Best评级为“A+”（优秀），拥有超过80年的财务稳定运营记录。
• 拥有强大的资产基础和充足的准备金，确保理赔的及时支付。

3. 卓越的理赔服务：

• 致力于提供快速、公平和富有同情心的理赔处理。
• 拥有经验丰富的理赔专家团队，确保理赔流程高效且顺利。

4. 本地化专业知识：

• 在美国各地设有办事处，提供本地化服务和支持。
• 了解不同地区的独特保险需求，并提供针对性的解决方案。

5. 创新产品和服务：

• 不断投资于创新，以满足客户不断变化的需求。
• 提供在线工具、移动应用程序和尖端技术，简化保险体验。

6. 强大的声誉和信任：

• 在业界拥有悠久的声誉和信任。
• 获得了许多行业奖项和认可，证明其卓越水平。

竞争优势：

宣明保险集团的价值主张与其竞争对手相比具有以下优势：

• 定制化解决方案：专注于满足每个客户的独特需求，而不是一刀切的方法。
• 财务稳定性：A.M. Best评级为“A+”（优秀）提供了财务稳定和可靠性的保证。
• 卓越的客户服务：以快速、公平和富有同情心的理赔处理而闻名。
• 创新文化：不断投资于新技术和产品，以满足客户的不断变化的需求。
• 本地化专业知识：在不同地区拥有办事处，提供本地化服务和支持。

财务风险

• 保费增长放缓：近期的经济不确定性导致保费增长放缓，特别是对于人寿保险和年金产品。
• 索赔率上升：自然灾害和通胀导致索赔率上升，侵蚀利润。
• 利率波动：利率上升会对寿险和年金产品产生负面影响，因为它们依赖于固定收益投资。
• 投资组合表现不佳：股票和债券市场的波动会对公司投资组合的价值产生重大影响。

运营风险

• 技术故障：系统故障或网络攻击可能会影响公司的业务运营，导致收入损失和声誉受损。
• 法规变更：保险业高度监管，法规变更可能会增加运营成本或限制业务活动。
• 竞争加剧：保险业竞争激烈，新进入者和颠覆性技术可能会侵蚀市场份额。
• 劳动力短缺：技术人员和其他高技能人才的短缺可能会导致运营成本增加或业务中断。

信誉风险

• 索赔处理不当：对索赔处理不满的客户可能会提出诉讼或损害公司声誉。
• 保单条款争议：模糊或有争议的保单条款可能会导致诉讼和信誉损失。
• 业务行为不当：不道德或欺诈的行为可能会损害公司的信誉并导致监管处罚。

其他风险

• 经济衰退：经济衰退会导致保单取消、保费增长放缓和投资组合价值下降。
• 自然灾害：飓风、地震和洪水等自然灾害会导致重大索赔和运营中断。
• 气候变化：气候变化增加了极端天气事件的频率和严重性，这可能会增加索赔成本。
• 网络安全威胁：网络攻击可能导致数据泄露、业务中断和声誉受损。